勇闖泰國(guó)市場(chǎng)，中國(guó)車企做鯰魚還是暴徒？

作者：編輯精選 2024-12-09

來(lái)源：汽車公社 #中國(guó)車企# #泰國(guó)市場(chǎng)#

【編者按】本文作者賽佳彤，首發(fā)于汽車公社，集微網(wǎng)經(jīng)授權(quán)轉(zhuǎn)發(fā)。

泰國(guó)車市，低迷持續(xù)。

聚焦國(guó)內(nèi)，汽車行業(yè)作為泰國(guó)第一支柱產(chǎn)業(yè)，其汽車銷量自2023年6月以來(lái)，已連續(xù)下滑17個(gè)月，絲毫沒(méi)有止跌跡象。

放眼國(guó)外，泰國(guó)“亞洲底特律”的光環(huán)趨于暗淡。日經(jīng)亞洲統(tǒng)計(jì)，截至2024年第三季度，馬來(lái)西亞已經(jīng)連續(xù)五個(gè)季度超越泰國(guó)，成為東南亞第二大汽車市場(chǎng)。而就在剛剛過(guò)去的第三季度，泰國(guó)汽車銷量大幅下滑28%，成為東盟五國(guó)中降幅最大的一國(guó)。泰國(guó)與菲律賓的銷量差距已縮小至僅1.2萬(wàn)輛，未來(lái)或?qū)S為東盟第三大汽車市場(chǎng)。

圖|《日經(jīng)亞洲》統(tǒng)計(jì)圖片（泰國(guó)佛歷2567年為國(guó)際公歷2024年）

塞翁失馬，焉知非福。泰國(guó)車市雖正經(jīng)歷低谷，但也正因此醞釀著改革。

一直以來(lái)，東南亞都被視為日企后花園，沒(méi)有孕育出自主品牌的泰國(guó)更是如此，很長(zhǎng)一段時(shí)間，泰國(guó)九成市場(chǎng)為日本車企所壟斷。

但在泰國(guó)政府“新一代汽車制造”政策以及中國(guó)自主品牌的雙重狙擊下，日本車企構(gòu)筑了62年的高墻已然被撕裂了一道口子，中國(guó)車企自此而入，攻城拔寨。

2023年，中國(guó)車企在泰國(guó)的占有率從約5%猛升至約11%，日系車則從90%下降到78%。進(jìn)入2024年，斯巴魯、鈴木、本田等日本汽車制造商相繼宣布關(guān)閉汽泰國(guó)工廠。其中，斯巴魯、鈴木兩家公司雖以優(yōu)化、轉(zhuǎn)型的戰(zhàn)略原因?yàn)橛?，但外界紛紛猜測(cè)其停產(chǎn)與中國(guó)車企在泰崛起有關(guān)。

這一猜想也在不久后得到印證。

11月19日，泰國(guó)國(guó)家石油公司表示，因電動(dòng)車市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)加劇，該公司旗下Arun Plus與鴻海組建的電動(dòng)車合資企業(yè)“Horizon Plus”已暫停建設(shè)新工廠。

三天后，11月22日，包括《日本經(jīng)濟(jì)新聞》在內(nèi)的多家媒體披露，日產(chǎn)計(jì)劃明年重組在泰國(guó)的業(yè)務(wù)。為配合全球裁員計(jì)劃，日產(chǎn)汽車將削減或轉(zhuǎn)移在泰國(guó)的1000個(gè)工作崗位。報(bào)道指出，日產(chǎn)在泰國(guó)的裁員決策受到了中國(guó)車企純電動(dòng)汽車熱銷的沖擊。

弱肉強(qiáng)食，市場(chǎng)本就如此。只是，競(jìng)爭(zhēng)也分良惡，是做在一潭死水中攪起活力的鯰魚，還是扮演掀翻桌子把路堵死的“暴徒”，還是有很大區(qū)別的。

至于選什么，還要看做了什么以及未來(lái)怎么做。

貸款收緊，銷量跳水

一直以來(lái)，泰國(guó)家庭，債臺(tái)高筑。

泰國(guó)央行數(shù)據(jù)顯示，2024年第一季度泰國(guó)家庭債務(wù)占GDP的比重達(dá)到90.8%，第二季度雖有所下降，但仍占到89.8%。

可以看到，以借貸形式超前透支，是泰國(guó)消費(fèi)者較為普遍的消費(fèi)方式，在大宗消費(fèi)品領(lǐng)域更是如此。據(jù)在泰國(guó)的各車企中高層人員估算，泰國(guó)新車銷售90%依賴于汽車貸款。

90%，同樣是日系車曾在泰國(guó)車市的份額占比，近乎壟斷?；诖?，泰國(guó)市場(chǎng)的汽車溢價(jià)也不可避免。

在中國(guó)已經(jīng)降價(jià)到13萬(wàn)元左右的豐田凱美瑞，泰國(guó)是售價(jià)卻依舊堅(jiān)挺，約30萬(wàn)元。再來(lái)看個(gè)近點(diǎn)的例子。11月29日，即便泰國(guó)車市的價(jià)格戰(zhàn)已經(jīng)打響，但廣汽埃安AION V在泰售價(jià)約合人民幣21.8萬(wàn)元，高出國(guó)內(nèi)9萬(wàn)元。雖然包含關(guān)稅等因素，但這一售價(jià)也并不算低。

貸款形式的超前消費(fèi)疊壓高昂的溢價(jià)，無(wú)疑加劇了泰國(guó)消費(fèi)者和市場(chǎng)脆弱程度。一旦貸款收緊或違約，個(gè)人和市場(chǎng)都將受到巨大沖擊。

如今，這種悲劇正在上演。

疫情期間，泰國(guó)經(jīng)濟(jì)遭遇重創(chuàng)，泰國(guó)央行頒布了允許負(fù)債者延期還款、付息的系列舉措。伴隨疫情結(jié)束，泰國(guó)經(jīng)濟(jì)回暖，激勵(lì)政策逐漸終止，此前由政府背負(fù)的壓力釋放至民眾，還貸集中，貸款平衡打破。

然而，與國(guó)內(nèi)限乘的力度不同，泰國(guó)斷供只會(huì)限制銀行貸款，即便如此，人們?nèi)钥稍诿耖g順利借貸。

因此，銀行壞賬率提升，債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)加重。為此，泰國(guó)央行出臺(tái)“責(zé)任貸款”政策，強(qiáng)調(diào)金融機(jī)構(gòu)必須負(fù)責(zé)任地放貸，政策于2024年1月1日生效。

隨之而來(lái)的是泰國(guó)車貸驟然收緊。據(jù)媒體報(bào)道，2024年1月以來(lái)，泰國(guó)的車貸審查通過(guò)率，下降到約50%，極度依賴貸款的車市，銷量也緊跟著跳水。

2024年1-10月，泰國(guó)汽車生產(chǎn)總量為 124.68萬(wàn)輛，同比下降19.3%，國(guó)內(nèi)銷量 47.63萬(wàn)輛，10月銷量更為低迷，國(guó)內(nèi)銷量同比下跌36.1%，至 3.77輛。

基于此，泰國(guó)工業(yè)聯(lián)合會(huì)（FTI）已將2024年泰國(guó)汽車銷量的預(yù)期從55萬(wàn)輛下調(diào)至45萬(wàn)輛。

量?jī)r(jià)齊跌，跌跌不休

銷量暴跌的同時(shí)，泰國(guó)汽車的價(jià)格也不再堅(jiān)挺。

這或許與泰國(guó)的定位轉(zhuǎn)變以及中國(guó)車企的入局有關(guān)。

伴隨“亞洲底特律”光環(huán)的減弱，泰國(guó)正在重新將自己定位為東南亞電動(dòng)汽車革命的領(lǐng)導(dǎo)者。

為此，泰國(guó)政府設(shè)立了2025、2030、2035年混動(dòng)和電動(dòng)汽車產(chǎn)量將分別占總產(chǎn)量的15%、30%、100%的目標(biāo)，并出臺(tái)了配套支持政策。

以泰國(guó)2022年—2023年間的電動(dòng)車鼓勵(lì)政策為例，中國(guó)車企這階段出口到泰國(guó)的電動(dòng)車可以免關(guān)稅、消費(fèi)稅從8%降到1%，并且可以領(lǐng)取泰國(guó)政府補(bǔ)貼。

政策補(bǔ)貼外，泰國(guó)還是東南亞最大的汽車生產(chǎn)聚集地，擁有完備的產(chǎn)業(yè)鏈。此外，泰國(guó)還因其優(yōu)良的地理位置，幾乎可以輻射全球大部分的右舵市場(chǎng)。

同時(shí)，在泰國(guó)生產(chǎn)的汽車不僅還可以享受東盟成員國(guó)之間的關(guān)稅優(yōu)惠和貿(mào)易優(yōu)惠，還將進(jìn)一步規(guī)避歐盟和美國(guó)的高昂關(guān)稅，作為自主品牌邁向全球的跳板。

為此，上汽、哪吒、比亞迪、長(zhǎng)安、奇瑞、長(zhǎng)城等中國(guó)車企紛紛加碼泰國(guó)市場(chǎng)。

然而，天下沒(méi)有免費(fèi)的午餐，要想享受上述政策紅利，車企就必須于2024年在泰國(guó)生產(chǎn)同樣數(shù)量的電動(dòng)車，如果產(chǎn)銷任務(wù)沒(méi)能完成，延期到2025年的話，就需要在2024年—2025年合計(jì)生產(chǎn)1.5倍數(shù)量的電動(dòng)車。

此后，泰國(guó)政府又推出了多階段補(bǔ)貼政策，但也都以車企在泰投資、建設(shè)工廠為前提。

在泰國(guó)政府延長(zhǎng)至2025年的降低電動(dòng)車整車進(jìn)口稅政策中要求，車企必須在2027年底前在本地生產(chǎn)相應(yīng)數(shù)量的同規(guī)格BEV車輛以進(jìn)行抵消，2024、2025、2026、2027年整車進(jìn)口與本地生產(chǎn)的比例分別為1:1、1:1.5、1:2和1:3。

也就是說(shuō)，今天賣得越多，明天生產(chǎn)得就越多。這也導(dǎo)致生產(chǎn)一旦開始，就沒(méi)有停下的可能。

為了在泰國(guó)迅速站穩(wěn)腳跟，也為了減少車輛滯銷的風(fēng)險(xiǎn)，降價(jià)幾乎中國(guó)車企成為唯一的選擇。

然而持續(xù)的降價(jià)也引發(fā)了老顧客的不滿以及持幣的潛在用戶的觀望。

簡(jiǎn)單而言，車企生產(chǎn)不停但因車市不景氣而導(dǎo)致銷量下滑，為此，車企想要以價(jià)換量，但降價(jià)卻讓消費(fèi)者遲疑觀望，更不愿購(gòu)買，如此銷量下滑加劇，車市更加低迷，企業(yè)只能再次降價(jià)……

量?jī)r(jià)齊跌，惡性循環(huán)，跌跌不休。

鯰魚還是暴徒？

以價(jià)換量，作為一個(gè)市場(chǎng)政策，無(wú)可厚非。更不用說(shuō)，泰國(guó)車市長(zhǎng)時(shí)間以來(lái)為日企掌握，其價(jià)格本身就有溢價(jià)的嫌疑。

在此情況下，外界的干預(yù)不僅必須而且必要。

正像鯰魚效應(yīng)里的鯰魚，它的引入，迫使惰性的沙丁魚群活躍，極大降低了沙丁魚被捕撈后的死亡率。中國(guó)車企在泰國(guó)市場(chǎng)的入局，不僅能為市場(chǎng)注入活力，也能帶動(dòng)泰國(guó)汽車產(chǎn)業(yè)鏈的發(fā)展。

泰國(guó)汽車學(xué)院戰(zhàn)略部主任拉查妮達(dá)指出，中國(guó)電動(dòng)汽車領(lǐng)跑市場(chǎng)，不僅促進(jìn)泰國(guó)原有汽車配套企業(yè)與在泰設(shè)廠的中國(guó)車企間的產(chǎn)能合作，還加速了電池、充電樁等供應(yīng)鏈企業(yè)發(fā)展，助力泰國(guó)形成完整的電動(dòng)汽車產(chǎn)業(yè)鏈。

不過(guò)，話又說(shuō)回來(lái)，降價(jià)的幅度和頻率也要依市場(chǎng)而定。吃完肉還要喝光湯的吃相，很難不招來(lái)詬病，更遑論“鈍刀子割肉”，一口一口吃，一口一口喝。

車企之間天然存在競(jìng)爭(zhēng)關(guān)系，市場(chǎng)份額就那么大，彼長(zhǎng)就勢(shì)必導(dǎo)致此消，弱肉強(qiáng)食，也是天經(jīng)地義。但是不管怎么說(shuō)，做生意的最終落腳點(diǎn)永遠(yuǎn)都是賺錢，利益面前，競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手也能握手言和乃至合作，如果直接站起來(lái)把桌子掀了，把大家掙錢的路子都堵死，這也得不償失。

自古言，鷸蚌相爭(zhēng)，漁翁得利。但就目前情況來(lái)看，鷸蚌相爭(zhēng)，漁翁撿的時(shí)候直接落水了，便宜沒(méi)撈著不說(shuō)，自身還有點(diǎn)難保了。

一直以來(lái)，泰國(guó)新車市場(chǎng)價(jià)格雖高，但其售后服務(wù)好，二手車價(jià)格也較為堅(jiān)挺，車輛也更保值。

也正因此，價(jià)格戰(zhàn)的引入對(duì)泰國(guó)消費(fèi)者的沖擊更大。

一方面，新車價(jià)格降低，二手車也會(huì)隨之貶值，一旦新車降速加快，就可能擊穿二手車價(jià)格底線，發(fā)生價(jià)格倒掛。

另一方面，2023年，泰國(guó)市場(chǎng)純電動(dòng)汽車銷量達(dá)到7.63萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)684.4%，中國(guó)品牌電動(dòng)車共占據(jù)泰國(guó)電動(dòng)車市場(chǎng)八成份額。經(jīng)過(guò)多年發(fā)展，日本企業(yè)與泰國(guó)金融、保險(xiǎn)的關(guān)系盤根錯(cuò)節(jié)。

為向中國(guó)電動(dòng)車反擊，泰國(guó)保險(xiǎn)委員會(huì)（OIC）2023年底發(fā)布針對(duì)電動(dòng)車的新保險(xiǎn)政策，調(diào)低了對(duì)電動(dòng)車電池的賠付比例，2024年1月1日開始執(zhí)行，并且要求各保險(xiǎn)公司必須于2024年5月31日之前調(diào)整政策。

以前在泰國(guó)買電動(dòng)車保險(xiǎn)，如果電池壞了，可以100%獲得賠付，但2024年1月1日開始，電動(dòng)車保險(xiǎn)，第一年可以獲得100%賠付，但第二年僅賠付90%，第三年80%，第四年70%，第五年60%，五年以上50%。

這把插向中國(guó)電動(dòng)車的刀子，更多地刺向了泰國(guó)消費(fèi)者的軟肋。

水能載舟，亦能覆舟。