3月20日，上海申達(dá)股份有限公司（證券簡(jiǎn)稱：申達(dá)股份；證券代碼：600626）召開2023年第一次臨時(shí)股東大會(huì)，就《關(guān)于公司向特定對(duì)象發(fā)行A股股票方案的論證分析報(bào)告的議案》進(jìn)行審議，愛(ài)集微作為其機(jī)構(gòu)股東參加了本次大會(huì)。
申達(dá)股份主營(yíng)汽車內(nèi)飾及聲學(xué)元件、紡織新材料和進(jìn)出口貿(mào)易業(yè)務(wù)，其中，汽車內(nèi)飾及聲學(xué)元件業(yè)務(wù)是公司產(chǎn)業(yè)用紡織品的核心業(yè)務(wù)，根據(jù)申達(dá)股份披露的2022年上半年財(cái)務(wù)報(bào)告顯示，汽車內(nèi)飾業(yè)務(wù)的收入占總收入的比重為67.79%，其主要產(chǎn)品包括汽車地毯總成、隔音隔熱墊、減震器、后窗臺(tái)、輪拱內(nèi)襯、行李箱飾件等。
目前，申達(dá)股份下游客戶包括通用汽車、福特、寶馬、戴姆勒、大眾、斯特蘭蒂斯、捷豹路虎、豐田、本田、沃爾沃等全球汽車行業(yè)頭部企業(yè)，包括眾多高端品牌，下游整車產(chǎn)品幾乎覆蓋所有車型。公司與眾多整車品牌保持深度合作，被捷豹、路虎等品牌列為優(yōu)先供應(yīng)商，與寶馬、戴姆勒等品牌建立了全球化供應(yīng)商關(guān)系。這不僅為申達(dá)股份的持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力提供有力保障，而且在下游整車廠品牌汽車平臺(tái)升級(jí)、新車型研發(fā)等業(yè)務(wù)機(jī)會(huì)中具有天然的先發(fā)優(yōu)勢(shì)。
申達(dá)股份在中國(guó)、美國(guó)、德國(guó)等國(guó)家擁有多個(gè)技術(shù)研發(fā)中心，可開展相關(guān)材料比色配色、減少揮發(fā)性有機(jī)化合物和氣味的試制研發(fā)，進(jìn)行聲學(xué)仿真測(cè)試，及各類面料耐磨、阻燃和霧化等測(cè)試，具備研發(fā)能力支持市場(chǎng)拓展和新項(xiàng)目爭(zhēng)取，并支撐全球化項(xiàng)目同步研發(fā)的能力。
從一家傳統(tǒng)的紡織品貿(mào)易企業(yè)，轉(zhuǎn)型為中國(guó)汽車內(nèi)裝領(lǐng)域領(lǐng)先企業(yè)，申達(dá)股份最初的轉(zhuǎn)型之路堪稱“坦途”。2016年底，申達(dá)股份與美國(guó)一家具有100多年歷史的國(guó)際化汽車內(nèi)飾供應(yīng)商IAC集團(tuán)簽訂了收購(gòu)協(xié)議。根據(jù)協(xié)議，申達(dá)股份以現(xiàn)金方式收購(gòu)IAC集團(tuán)旗下的汽車軟飾部件資產(chǎn)。為完成這次交易，申達(dá)股份還在境外新設(shè)立了一家名為Auria的企業(yè)，將海外收購(gòu)的資產(chǎn)置入其中。2017年9月，申達(dá)股份通過(guò)申達(dá)英國(guó)公司收購(gòu)Auria 70%的股權(quán)。通過(guò)該次收購(gòu)獲得了汽車軟飾件及聲學(xué)元件業(yè)務(wù)的全球性產(chǎn)業(yè)鏈布局、優(yōu)質(zhì)的客戶群體以及較為先進(jìn)的技術(shù)水平和生產(chǎn)工藝，實(shí)現(xiàn)了汽車軟飾業(yè)務(wù)的戰(zhàn)略跨越。
但2019年是發(fā)展路上的一大轉(zhuǎn)折點(diǎn)，這幾年，疫情、地緣政治、原材料價(jià)格上漲等一系列事件，給全球化跨越式布局的申達(dá)股份帶來(lái)了沉重打擊。最新財(cái)報(bào)顯示，2022年上半年度，新冠疫情的影響持續(xù)，海外工廠招工難、人工成本攀高的被動(dòng)因素仍舊存在；境內(nèi)各地工廠，尤其是上海工廠配合防疫要求，靜默約2個(gè)月；而各地主機(jī)廠客戶的無(wú)計(jì)劃性停工，也使得一配套供應(yīng)商實(shí)際銷量不達(dá)預(yù)期，申達(dá)股份汽車內(nèi)飾業(yè)務(wù)實(shí)現(xiàn)主營(yíng)業(yè)務(wù)收入34.57億元、同比下降5.18%，利潤(rùn)總額為-2.17億元。其中，Auria公司實(shí)現(xiàn)主營(yíng)業(yè)務(wù)收入25.53億元、同比下降1.38%，利潤(rùn)總額為-2.32 億元、同比增加虧損6800萬(wàn)元。
2022年全年的經(jīng)營(yíng)情況也不容樂(lè)觀，申達(dá)股份披露的業(yè)績(jī)預(yù)告顯示，經(jīng)公司財(cái)務(wù)部門初步測(cè)算，預(yù)計(jì)2022年年度實(shí)現(xiàn)歸屬于母公司所有者的凈利潤(rùn)為-1.69 億元到-2.53 億元，與上年同期（法定披露數(shù)據(jù)）相比，仍將出現(xiàn)虧損。同時(shí)，申達(dá)股份表示對(duì)Auria公司相關(guān)資產(chǎn)組進(jìn)行了初步減值測(cè)試，擬對(duì)Auria公司的長(zhǎng)期資產(chǎn)(含商譽(yù))計(jì)提減值準(zhǔn)備、預(yù)計(jì)對(duì)公司2022年歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)影響為-5600萬(wàn)元到-8400萬(wàn)元。
目前，申達(dá)股份“囊中羞澀”。公開資料顯示，截至2021年12月31日，申達(dá)股份資產(chǎn)負(fù)債率62.82%，流動(dòng)比率1.27，速動(dòng)比率1.01；相對(duì)2020年12月31日水平均有改善，但相對(duì)同行業(yè)上市公司平均水平仍有一定的差距。同時(shí)申達(dá)股份長(zhǎng)期借款金額較高，最晚即將于2023年到期的長(zhǎng)期借款人民幣余額已超過(guò)20億元，還款壓力較大。
但正如申達(dá)股份所談到的，目前處于主營(yíng)業(yè)務(wù)發(fā)展的重要節(jié)點(diǎn)，外部有行業(yè)發(fā)展的重要機(jī)遇，內(nèi)部有進(jìn)一步優(yōu)化主營(yíng)業(yè)務(wù)、完善全球產(chǎn)業(yè)鏈布局的需求，需要流動(dòng)資金支持主營(yíng)業(yè)務(wù)持續(xù)發(fā)展。因此，申達(dá)股份本次向特定對(duì)象發(fā)行A股股票募集資金總額不超過(guò)6億元，扣除發(fā)行費(fèi)用后將主要用于補(bǔ)充流動(dòng)資金。
申達(dá)股份表示，當(dāng)前，國(guó)內(nèi)外汽車市場(chǎng)止跌回升，出現(xiàn)回暖趨勢(shì)；汽車行業(yè)變革不斷深入，開啟更廣闊的市場(chǎng)前景；Auria對(duì)公司的戰(zhàn)略貢獻(xiàn)已初步顯現(xiàn)，整合管控計(jì)劃的效能尚待進(jìn)一步釋放，如能抓住行業(yè)發(fā)展新機(jī)遇，繼續(xù)完善全球產(chǎn)業(yè)鏈布局，將有利于公司主營(yíng)業(yè)務(wù)優(yōu)化提升的成效進(jìn)一步顯現(xiàn)。
（校對(duì)/趙月）
